[서울파이낸스 박조아 기자] 지난해 기업공개(IPO) 시장은 100억~500억원 규모의 중소형 기업 중심으로 이뤄지면서, 전년대비 17%가량 증가하고, 경쟁률도 높아진 것으로 나타났다.
27일 금융감독원에 따르면 2023년 IPO 건수(82개사)는 전년(70개사) 대비 12개사 증가(17.1%)했다. 같은 기간 중소형 IPO는 52건에서 62건으로 늘었다.
공모금액은 3조3000억원으로 전년(15조6000억원) 대비 78.8% 감소했지만, 2022년 초대형IPO였던 LG에너지솔루션(12조7000억원)을 제외하면 16.0% 늘었다.
코스닥을 중심으로 한 100억~500억원 규모의 중소형IPO가 75.6%로 전년 대비 증가 건수의 대부분을 차지했다. 1000억원~1조원 규모의 대형IPO는 두산로보틱스(4212억원), 에코프로머티(4193억원), DS단석(1220억원), 파두(1938억원) 등 총 4개사이며, 1조원 이상의 초대형IPO는 없었다.
수요예측 참여기관 수는 1507개사로 전년(976개사) 대비 54.4% 증가했다. 수요예측 경쟁률 또한 925대 1로 10.6% 늘었다.
금감원은 "수요예측 참여기관 수는 IPO 건전성 제고방안에 따른 수익률 증가 등에 힘입어 2023년 역대 최대 규모를 기록했다"며 "기관 중 운용사(펀드)가 559사로 63.9% 증가하며 가장 큰 폭의 상승을 보였고, 외국인 증가율도 515사로 57.0% 올랐다"고 분석했다.
수요예측시 상단초과 희망가격 비중 증가로 밴드상단 이상으로 확정된 비중도 74.4%로 전년(54.2%) 대비 20.2%p 상승했다.
과거 밴드상단 확정이 가장 큰 비중을 차지해 왔으나, 2023년에는 상단초과 확정(47.6%)이 밴드상단 확정(26.8%)을 추월했다. 제시된 공모가 상단과 하단 사이에서 공모가가 확정된 경우는 2023년 상반기 0건, 하반기 2건(4%)이며 매년 10% 미만에 불과했다.
IPO 시장 건전성 제고방안에 따른 주금납입능력 확인, 의무보호확약 우선배정 등 제도가 지난해 7월 시행되면서 의무보유확약은 26.4%로 전년 대비 3.7%p 늘었다.
2020~2021년 시장과열로 의무보유 확약 비중 증가 이후, 유가증권시장의 의무보유 확약은 전년 대비 7%p 감소하며 16.5%를 기록하는 등 하락세가 지속되었으나, 코스닥시장은 4.4%p 증가한 27.0%를 기록했다.
확약기간은 3개월(13.9%)이 2022년 대비 4.1%p 증가한 것 외에는 2022년과 유사하며, 6개월(5.2%), 1개월(4.2%), 15일(2.4%) 순으로 나타났다. 기관투자자 배정은 운용사(펀드)(56.8%), 외국인(11.1%), 기타(투자일임업자 등, 20.6%), 연기금‧은행 등(7.8%) 순이며, 운용사는 상대적으로 높은 보호예수 확약 비율(14.8%) 등으로 수요예측 물량(39.8%) 대비 배정 물량이 17%p 증가했다.
공모가 대비 상장일 시초가 및 종가 수익률은 2022년 대비 큰폭 상승했다. 특히, IPO시장 호황으로 12월 상장사 수익률이 큰 폭으로 상승했고, 12월 IPO건(6건)의 시초가, 상장일 종가 수익률 평균은 200%를 초과해 연 평균 수익률을 상회했다.
금감원 관계자는 "IPO 공모주에 대한 관심이 급증하고 있으나 주가 변동 위험도 확대되고 있다"며 "지난해 12월 이후 일명 '따따상'을 기록한 IPO 5건 중 3사는 상장 후 주가 하락으로 상장일 대비 49.7% 손실을 기록하고 있다"고 말했다. 이어 "투자자들은 공모주의 높은 가격 변동 위험을 고려해 신중히 투자할 필요가 있다"고 당부했다.
